Уоррен баффетт — инвестирование и финансовая свобода

Основные характеристики

Для понимания того, что такое голубые фишки, существуют их экономико-статистические описания в цифрах. На основе математических выкладок и стратегических моделей игры на бирже сформировался пакет условий и требований, наличие которого позволяет отнести компанию и ее ценные бумаги (акции, облигации, опционы) к этой категории.

Ликвидность

Показатель того, как быстро можно продать акции, т. е. конвертировать активы в деньги. ГФ отличаются высокой ликвидностью, потому что даже во время кризиса и падения цен пользуются спросом на любых биржах и у всех инвесторов. Снижение рисков по работе с ними обеспечивает исполнение купли-продажи в течение нескольких секунд.

Небольшой спред

Спред — это разность лучших ценовых предложений на покупку и продажу активов в один и тот же момент времени. Деятельность в торгах большого количества участников с обеих сторон и оперативное осуществление сделок создает условия для удержания этого показателя на низком уровне.

ГФ характеризуются узким спредом в пределах от 0,0001 до 0,1% стоимости. Например, акции Сбербанка при стоимости 120 руб. имеют разность предложений всего 2-3 коп.

Низкая волатильность

Волатильность — это показатель изменчивости цены. Расчет ее строится на статистических данных о колебаниях стоимости финансового инструмента за интересующий период времени. Если акция стоила 100 руб., а отклонения от нее составляли до 20 руб. — это считается высокой волатильностью, позволяет рассчитывать на удачную сделку, но и грозит такими же финансовыми потерями.

Задача этого показателя: предупреждать о возможных рисках при операциях с ценными бумагами. Чем ниже волатильность, тем меньше шанс потерять на сделке большие деньги. Для ГФ этот показатель составляет 2-5%, что говорит о сведении опасностей к минимуму.

Объем торгов

Выгодность вложений в бумаги «первого эшелона» подтверждается количеством сделок на бирже и, соответственно, высокой ликвидностью. Активизируются в их купле-продаже не только пассивные инвесторы и новички, избегающие риска потерь, но и трейдеры, исповедующие агрессивную стратегию. На некоторых биржах ГФ могут составлять до 85% объема всех торгов.

Капитализация

Этот критерий определяет стоимость и устойчивость предприятия, а также его значимость в национальной и мировой экономике. Он рассчитывается путем умножения стоимости одной акции на их общее количество, представленное на рынке.

Например, капитализация Сбербанка на сентябрь 2019 г. составила 73 млрд $, а Apple Inc. — почти 950 млрд (что превышает весь фондовый рынок РФ).

Доля активов, выпущенных компанией-эмитентом в свободное обращение (free-float), может составлять у ГФ до 90% всего их объема. Это делает фирму открытой для инвесторов, повышает уровень доверия к ней.

Список голубых фишек мира

1. Россия

Российские голубые фишки (в старом варианте — голубые фишки ММВБ) оцениваются и отбираются на Московской бирже раз в квартал, которая публикует список на своем сайте  во вкладке «База расчета». В него на данный момент входят 15 наиболее известных и доходных публичных компаний России:

Ожидаемо котировки индекса RTSSTD практически полностью совпадают с индексом Мосбиржи, так как в последнем вес голубых фишек очень высок:

Голубые фишки российского фондового рынка

Эти компании представляют следующие сектора российской экономики:

• добыча и переработка полезных ископаемых (9 ед. – 69,07%)
• банковский (2 ед. – 18,64%)
• телекоммуникационный (2 ед. — 6,75%)
• торговый (2 ед. — 5,54%).

В прошлом квартале в этот список входила также «Московская биржа», а в прошлом году – «Интер РАО» и «Ростелеком».

С момента начала составления индекса топовые предприятия российского рынка по структуре изменились незначительно. В 2009 г. в этот список входили 11 компаний: «Северсталь», «Газпром», «Норильский никель», «Лукойл», «Полюс Золото», «Роснефть», «Сбербанк», «Сургутнефтегаз», «Татнефть», «Уралкалий» и «ВТБ».

Этот состав лишь немного отличается от сегодняшнего, хотя доля компаний по добыче и переработке полезных ископаемых 10 лет назад была выше и составляла 84,1%. В данный момент капитализация российских голубых фишек составляет почти 8.4 трлн. рублей.

Дивиденды голубых фишек ММВБ

Дивиденды российских голубых фишек можно посмотреть на сайте , выбрав в меню справа соответствующую опцию. Правда не факт, что она будет доступна в новом дизайне сайта. Для дивидендов и дат по отдельным российским компаниям есть другие ресурсы, например .

Актуальные значения дивидендов показывают, что компании этого ранга можно рассматривать как альтернативу банковским депозитам — хотя, конечно, нужно учесть налог на дивиденды в размере 13% и тот факт, что котировки любой акции могут как расти, так и снижаться. Порой очень резко.

2. США

Список голубых фишек США

Посмотреть полный и актуальный состав индекса, включая долю каждой компании, можно например на сайте etf.com, забив туда отслеживающий индекс биржевой фонд SPDR Dow Jones Industrial Average ETF (DIA).

Из-за большой капитализации к голубым фишкам США также можно отнести компании Amazon и Alphabet Inc. (Google). Капитализация американских голубых фишек в десятки раз превышает капитализацию российских.

В англоязычном мире используется термин «Blue chips», который имеет такое же значение и происхождение.

В США на Нью-Йоркской фондовой бирже в 1960-1980-х годах для обозначения ценных бумаг 50 наиболее популярных компаний применялось другое название – «Nifty Fifty» (в вольном переводе – «классные 50»).

Американские компании из списка «Nifty Fifty» 1970-х годов

P.S. После обвала фондового рынка в середине 1970-х голубые фишки стали для многих синонимом спекулятивной игры — хотя в Индии до сих пор существует одноименный индекс NIFTY 50, включающий в себя национальные топовые корпорации. Подобный обвал повторился и в начале 2000-х и получил название «пузырь доткомов«. Дивидендная доходность американских голубых фишек около 2-3% годовых.

3. Европа

Euro Stoxx 50 индексирует 50 акций крупнейших компаний из 11 ведущих стран еврозоны. Рынок голубых фишек Европы представлен компаниями разнообразных отраслей экономики: банковская и страховая деятельность, пищевая и химическая промышленность, телекоммуникации, строительство, недвижимость, СМИ, автомобилестроение и др.

Европейские голубые фишки

Отследить актуальный полный состав европейских голубых фишек можно либо на , либо найдя на фонд SPDR EURO STOXX 50 ETF (FEZ). Рыночная капитализация входящих в индекс компаний в данный момент находится в диапазоне от 2.5 до 18 трлн. рублей.

4. Япония

Индекс TOPIX Core 30 японских голубых фишек включает 30 наиболее доходных и капитализированных компаний Токийской фондовой биржи. Торговля голубыми фишками Японии представлена автомобильными гигантами, промышленными, финансовыми, фармацевтическими и информационно-коммуникационными корпорациями.

Список голубых фишек Японии

Список компаний из индекса можно найти здесь: .

5. Китай

На Шанхайской фондовой бирже среди множества индексов представлен SSE 50 Index, в котором учитываются результаты торгов 50 самых ликвидных компаний Китая из разных секторов экономики: сельскохозяйственного и пищевого производства, легкой промышленности и автомобилестроения, химической и нефтеперерабатывающей отраслей, банковского и страхового сектора и др. Это и есть голубые фишки китайских компаний. Финансовую систему Китая я рассматривал здесь.

Актуальный список всех 50 компаний есть тут: .

Лучшие акции голубых фишек для покупки в 2021 году.

Даже если вы никогда не инвестировали, вы узнаете названия многих ведущих акций голубых фишек. Продукты и услуги, предоставляемые этими компаниями с большой капитализацией, являются частью повседневной жизни миллиардов людей по всему миру.

Как говорит Питер Линча, наши лучшие инструменты для исследования акций – это глаза, уши и здравый смысл. Линч гордился тем фактом, что многие из его замечательных стоковых идей были обнаружены во время прогулки по продуктовому магазину или непринужденной беседы с друзьями и семьей.

1. Apple.

Apple (NASDAQ: AAPL) – одна из крупнейших компаний в мире, и на протяжении всей своей истории она была пионером в технологическом секторе. Благодаря целому ряду продуктов, от инновационных компьютеров Macintosh в 1980-х годах и портативного медиаплеера iPod в 2001 году до вездесущих iPhone, iPad и Apple Watch сегодня, Apple завоевала множество поклонников среди клиентов по всему миру, которые стекаются покупать ее новейшие продукты.

Apple также получает регулярный доход за счет своих услуг, в том числе новаторских iTunes, App Store и потокового телевидения. В 2018 году рыночная капитализация Apple превысила отметку в 1 триллион долларов и продолжает расти.

2. Berkshire Hathaway.

Berkshire Hathaway (NYSE: BRK.A) (NYSE: BRK.B) – крупный игрок в страховой отрасли, предлагающий различные направления коммерческого и личного страхования через дочерние компании, такие как GEICO и Gen Re. Но Berkshire владеет множеством различных предприятий, от Dairy Queen и Fruit of the Loom до железнодорожного гиганта BNSF и его коммунальной компании Berkshire Hathaway Energy. Генеральный директор Уоррен Баффетт накопил один из самых впечатляющих результатов рекордной доходности в истории, а Berkshire Hathaway имеет репутацию надежного и сильного предприятия, а также прекрасных результатов.

3. Coca-Cola.

Coca-Cola (NYSE: KO) была лидером в индустрии напитков более века, поскольку ее одноименный сладкий безалкогольный напиток породил глобальную империю. Тем не менее, Coca-Cola также доказала, что она может меняться со временем, и теперь у лидера рынка напитков есть гораздо более широкий спектр продуктов, включая соки, спортивные напитки, воду в бутылках и безалкогольные напитки, предназначенные для потребителей, заботящихся о своем здоровье. Растущие дивиденды также выделяют компанию Coca-Cola: серия последовательных ежегодных увеличений дивидендов началась в начале 1960-х годов и позволила ей войти в десятку крупнейших дивидендных акций на рынке.

4. Johnson & Johnson.

Johnson & Johnson (NYSE: JNJ) хорошо известна своими популярными потребительскими товарами, включая детский шампунь, пластыри и болеутоляющее средство Tylenol. Но J&J – настоящий гигант здравоохранения, производящий широкий спектр медицинских устройств, чтобы помочь врачам и другим медицинским работникам выполнять жизненно важные процедуры. Johnson & Johnson имеет обширный фармацевтический бизнес, производя лекарства, такие как средство для лечения артрита Remicade, средство для борьбы с раком простаты Zytiga и препарат от псориаза Stelara. Благодаря своим огромным масштабам Johnson & Johnson меняет жизнь миллионов людей во всем мире.

5. Walt Disney.

У Walt Disney (NYSE: DIS) блестящая история, начиная с подрывных инноваций в анимационной индустрии его однофамильца. С начала 20-го века Disney превратился во всемирно известного титана СМИ и развлечений. Его киностудии сделали массовые приобретения, чтобы стать движущей силой в Голливуде, но он также построил свой телевизионный бизнес, который включает ключевые активы, такие как сеть вещания ABC и спортивная франшиза ESPN. Disney также имеет огромное влияние на индустрию туризма: его тематические парки являются знаковыми направлениями для многих отдыхающих, а его круизные лайнеры помогают знакомить поклонников Disney с морями. Добавьте к этому обширную сеть розничных магазинов, и станет ясно, как Disney овладел искусством касаться жизни своих клиентов самыми разными способами.

Расширенный список голубых фишек:

На самом деле у инвесторов есть изрядное количество “голубых фишек” на выбор. Вот список из 20 других лучших голубых фишек:

• Cisco Systems.
• McDonald’s.
• Home Depot.
• Verizon Communications.
• Merck.
• Intel.
• Goldman Sachs Group.
• AT&T.
• AbbVie.
• 3M.
• Lockheed Martin.
• Enbridge.
• Procter & Gamble.
• JPMorgan Chase & Co.
• Walmart.
• Microsoft.
• Caterpillar.
• UnitedHealth Group.
• Starbucks.

Лидеры среди голубых фишек на мировой фондовой бирже

В этом списке пока нет российских голубых фишек, но ожидаемо в большом количестве присутствуют представители США:

• Johnson & Johnson – производитель медицинского оборудования, лекарственных препаратов и средств для гигиены и здоровья;
• Berkshire Hathaway Inc. Class B – холдинговая компания;
• Apple Inc. — корпорация-производитель персональных и планшетных компьютеров;
• Anthem – компания, специализирующаяся на страховании жизни и здоровья и медицинских услугах;
• Comcast – телекоммуникационная корпорация;
• Bank of America – финансовый конгломерат;
• Intel – один из лидеров по производству полупроводниковых чипов для ПК, обработки данных, искусственного интеллекта и т.д.
• Phillip Morris – международный табачный конгломерат;
• Caterpillar – один из лидеров по производству спецтехники;
• Dowdupont (с июня 2019 разделилась на три компании — Dow, Corteva, DuPont) — химическая промышленность.

Американский рынок голубых фишек 2019

В отличие от российского и европейского, у американского рынка количество голубых фишек исчисляется сотнями. Оценить наиболее крупных игроков можно по индексу Dow Jones.

• Microsoft Corp (MSFT)
• Apple Inc. (AAPL)
• Amazon.com Inc (AMZN)
• Facebook Inc A (FB)
• Berkshire Hathaway B (BRK.B)
• JP Morgan Chase & Co (JPM)
• Alphabet Inc C (GOOG)
• Alphabet Inc A (GOOGL)
• Johnson & Johnson (JNJ)
• Exxon Mobil Corp (XOM)

Американский рынок голубых фишек 2018

В прошлом году список лидеров среди дивидендных голубых фишек выглядел так:

• Apple Inc;
• Goldman Sachs Group Inc;
• Walgreens Boots Alliance Inc;
• Visa Inc;
• Amazon.com Inc.

Таким образом, если кратко отвечать на вопрос, что такое голубые фишки на фондовом рынке — это акции и облигации наиболее надёжных и стабильных компаний, а также сами эти корпоративные структуры. В России голубые фишки пока присутствуют не в слишком большом количестве, тогда как европейские и американские компании представлены гораздо богаче.

Инвестиции в эти акции особенно подходят новичкам (см. инвестиции в акции для начинающих), однако ими активно пользуются и другие игроки фондового рынка. Рейтинг, индекс и котировки голубых фишек можно отслеживать на ММВБ, по индексу Dow Jones, а также на тематических финансовых ресурсах.

Список ГФ мира

Сопоставление показателей капитализации российского и американского флагманов экономики указывает на неравномерное развитие рынка финансовых активов в мире. В различных регионах реализуются и доминируют отрасли и направления хозяйства с неодинаковой степенью финансовой насыщенности, что определяет возможности рынка и его специфику. Кроме того, на них оказывает влияние внешне- и внутриполитическая ситуация каждой отдельной страны.

Российского фондового рынка

Голубые фишки российского фондового рынка раньше назывались ГФ ММВБ. Список их составляется каждые 4 месяца и публикуется на сайте Московской биржи с оценочными данными за отчетный период.

В нем находятся 15 самых доходных публичных компаний, представляющих следующие отрасли экономики:

• добыча и переработка полезных ископаемых — Газпром, Лукойл, Норильский никель и др.(69,07%);
• банковское дело — ПАО Сбербанк и ВТБ(18,64%);
• телекоммуникации — Яндекс и МТС(6,75%);
• торговля — Магнит и X5 Ритейл Групп(5,54%).

Общая капитализация составляет немногим более 9 трлн руб.

Оперативная информация о финансовом положении на бирже, котировках и колебаниях цен предоставляется на сайте информагентства mfd.ru, а также при расчетах и ММВБ, публикующихся в СМИ и интернете.

США

Наиболее развитая система рынка с большим представительством компаний «первого эшелона» и капитализацией, в десятки раз превосходящей российскую. На основе данных по первым 30 формируется индекс Доу Джонса (среднее значение курса акций на американской фондовой бирже).

Компании по большей части представляют следующие сегменты экономики:

• электроника;
• банковская сфера;
• розничная торговля;
• производство продукции на основе высоких технологий.

Увидеть полный список голубых фишек США можно на сайте etf.com, введя в поисковую строку отслеживающий индекс Dow Jones Industrial Average ETF (DIA). Их дивидендная годовая доходность в среднем не превышает 3%.

Американские компании из списка Nifty Fifty 1970-х годов

До начала 1980-х годов акции ведущих фирм Америки носили на Нью-Йоркской бирже название «классные 50» (nifty fifty), но после нефтяного кризиса 73-75 гг. они стали прочно ассоциироваться с биржевыми спекуляциями. А «пузырь доткомов», разразившийся 10 мая 2000 г, когда обанкротились тысячи интернет-компаний, только подтвердил опасения инвесторов.

После этих событий получила развитие система диверсификации — перераспределения инвестируемых средств, путем вложения их в акции компаний, не связанных друг с другом по роду деятельности. Это позволило вкладчикам избежать краха при падении таких гигантов, как Lehman Brothers, General Motors и WorldCom. Для защиты вкладчиков предусмотрена и активная деятельность КЦБ (Комиссия по ценным бумагам и биржам США).

Европейские

Показатели динамики роста цен на акции крупнейших компаний 11 стран еврозоны формируют Euro Stoxx 50 — индекс голубых фишек Европы. Ведущая роль принадлежит здесь Франции, Германии, Италии, Испании, Голландии и охватывают самые разные сферы хозяйствования:

• банковский и страховой сектор;
• автомобилестроение;
• торговля сельскохозяйственной продукцией;
• предприятия химической отрасли;
• легкая промышленность;
• электроника и коммуникации.

По примерным оценкам рыночная капитализация европейских лидеров приближается к 250 млрд евро (18 трлн руб.).

Японии

Страна Восходящего Солнца представлена на мировом рынке корпорациями:

• Sony;
• Canon;
• Hitachi;
• Honda Motor;
• Nintendo;
• Nissan;
• Japan Tobacco;
• Mitsubishi и многими др.

Показатели 30 наиболее сильных компаний ложатся в основу индекса Topix, характеризующего динамику торгов на Токийской фондовой бирже. Они представляют в основном автомобилестроение, электронику, химию и медицину. Отличительной чертой японской экономики является традиционализм — компании сохраняют свои ведущие позиции многие десятилетия.

Китая

Шанхайская биржа оценивает работу посредством множества индексов, среди которых SSE 50 Index характеризует деятельность самых ликвидных организаций «первого эшелона».

Они равномерно представляют все ведущие отрасли экономики, а к наиболее сильным можно отнести:

• Bank of China;
• Sinopec;
• Orient Securities;
• China National Nuclear Power;
• Yili Group и др.

Китайская нефтегазодобывающая компания PetroChina стала первой в мире, чья капитализация превысила 1 трлн $.

«Газпром»

Акции «Газпрома» есть в инвестиционном портфеле практически у любого крупного инвестора. И их популярность вполне оправдана. По сути, компания является монополистом в своей отрасли. И получает поддержку не только от государства, но и от зарубежных инвесторов. 

Впрочем, в этом году прогноз стоимости акций «Газпрома» может быть не таким оптимистичным. Ситуация с распространением коронавируса сказалась на уровне экспорта. Только за январь-февраль текущего года поставки в Европу упали на треть.

Эксперты считают, что уровень экспорта продолжит снижаться, а значит, вероятно, упадёт и стоимость акций. Сейчас стоимость акций находится в пределе 199 рублей. Что ниже, чем было в январе (около 260 рублей за акцию).

Впрочем, нет причин считать, что текущее положение дел существенно скажется на долгосрочных планах компании. Поэтому, если ваша цель – длительные инвестиции, присмотритесь к бумагам «Газпрома». Сейчас их можно купить дешевле.

«ИнтерРАО»

Энергетический холдинг «ИнтерРАО» расширяет объёмы производства и улучшает дивидендный портфель. Поэтому акции этой компании перспективны для приобретения. Лучше всего покупать их на коррекциях, сейчас же стоимость акции – 5,1 рубль, против 4,6 рублей в аналогичный период прошлого года.

Итак, мы рассмотрели котировки основных голубых фишек. Чтобы принять взвешенное решение о покупке, не довольствуйтесь лишь поверхностной информацией. Внимательно изучайте отчётность, графики и всю доступную документацию. Так вы станете успешным инвестором, и сможете получать хорошую прибыль.

Больше о финансовых рынках и трейдинге – в нашем блоге.

Основные характеристики голубых фишек

На рынке ценных бумаг принято делить акции и облигации на бумаги «первого эшелона», «второго эшелона» и т.д. Чем выше ранг эшелона, тем менее ликвидны акции. Общую статью о рынке ценных бумаг смотрите здесь. Второй эшелон ценных бумаг рассмотрен тут.

Голубые фишки — это ценные бумаги «первого эшелона» и соответствующие им компании

Несмотря на отсутствие точных показателей, по которым можно охарактеризовать акции фирмы «blue chips», специалисты выделяют общие для них признаки и требования:

Высокая ликвидность

Инвестору важно знать, насколько быстро он сможет продать свои активы по рыночной цене. Быстрота определяет высокую ликвидность и одновременно малую разницу цен между спросом и предложением (спред)

Если график котировок голубой фишки показывает 100 рублей, то инвестор может продать свои акции, получив лишь на несколько копеек меньше

Сама операция потребует не более несколько минут, что особенно важно для спекулятивных операций, нацеленных на получение дохода в краткосрочный период. На биржах для повышения ликвидности и уменьшения спреда присутствуют маркетмейкеры

Средний спред для голубых фишек находится в примерном диапазоне 0.01-0.1% от цены акции.

Не случайно «продажу без покрытия» (короткие продажи без фактического владения продуктом на момент заключения сделки) брокеры обычно разрешают трейдерам только на торгах топовыми акциями.

Большой объем ежедневных торгов

Привлекательные инвестиционные бумаги формируют значительные объемы биржевых торгов. Рынок голубых фишек может составлять 80% всего торгового объема рынка.

Высокий коэффициент free-float

Доля ценных бумаг в свободном рыночном обращении для топовых компаний может превышать 90%. К free-float относятся акции инвесторов, за исключением основателей компании, высшего менеджмента, государства. Эти акции свободно перепродаются на бирже, они легко доступны обычным покупателям и спекулянтам. Высокая доля  free-float свидетельствует об открытости фирмы потенциальным и реальным инвесторам и ее высокой ликвидности. У российских голубых фишек, однако, этот показатель ниже, чем в развитых странах.

Значительная рыночная капитализация

Так, рыночная капитализация Сбербанка на октябрь 2018 года составляет около 3.9 трлн. рублей, а рыночная стоимость Apple в начале августа составила 1 трлн. долларов, что в 1,6 раза больше капитализации всего российского фондового рынка. Отсюда видно, что рынок голубых фишек может сильно разниться по капитализации в разных странах. Общая стоимость ценных бумаг на рынке определяет стоимость всего предприятия, устойчивость и весомость его бизнеса в национальной и международной экономике.

Регулярная выплата причитающихся доходов

Топовые компании позволяют их владельцам получать систематическую прибыль в виде дивидендов. Невыплата дивидендов возможна только по решению общего собрания акционеров для проведения дополнительной капитализации.

Прозрачность финансовой отчетности

Компании-эмитенты публикуют подробную информацию о своей деятельности для инвесторов и заверяют ее у авторитетных аудиторских компаний, как правило, из числа Big Four. Например, аудитором Сбербанка является компания PwC (АО «ПрайсвотерхаусКуперс Аудит»).

Сравнение ценных бумаг по основным рыночным характеристикам

Параметр	«Первый эшелон»	«Второй эшелон»	«Третий эшелон»
Ликвидность	высокая	относительно низкая	очень низкая
Спред	узкий (до 2%)	широкий (2-5%)	очень широкий (более 5%)
Волатильность	низкая (до 5%)	высокая (5-10%)	очень высокая (более 10%)
Коэффициент free-float	высокий (до 100%)	средний (10-30%)	низкий (5-10%)
Объем торгов	высокий	средний	низкий
Риск	низкий	средний	высокий
Доходность и ее динамика	соответствует рынку	в кризис ниже рынка, на подъеме — выше	очень изменчивая
Интерес для инвесторов	высокий, подходит активным и пассивным инвесторам	средний, для профессионалов,       спекулянтов и активных инвесторов	низкий, для профессионалов, спекулянтов и активных инвесторов

Акции голубых фишек. Что это?

Голубые фишки – это наиболее привлекательные с инвестиционной точки зрения бумаги. Компании-эмитенты данных акций имеют наибольшую капитализацию, они очень популярны и долгое время демонстрируют очень стабильные показатели. Голубые фишки имеют следующие показатели:

• Высокий уровень ликвидности
• Низкий спред
• Умеренная волатильность
• Высокие объёмы торговли

Стоит понять, что в этом вопросе всё очень условно. Не существует явного устойчивого параметра, по которым можно отнести акцию в ту или иную группу. Если мы говорим про голубые фишки США, то здесь есть очень много ярких представителей, например: Apple, Coca-Cola, Microsoft, IBM, Google и много других. Например, тот же Dow Jones полностью состоит их акций, которые являются голубыми фишками США.

Читать – Инвестиции в IPO

Голубые фишки Российского рынка тоже присутствуют, но в этом вопросе наш отечественный рынок отстаёт от европейского рынка и рынка США. Наш фондовый рынок принято относить к категории развивающихся, и список наиболее ликвидных акций здесь не настолько обширен, например:

Газпром, Сбербанк, Лукойл, Новатек, Сургутнефтегах, Роснефть, ВТБ, Северсталь, Магнит и Ростелеком. По сути дела, это все акции на нашем рынке, которые мы можем называть голубыми фишками Российского рынка.

На долю всех озвученных мною акций приходится свыше 80% всего объёма торговли на ММВБ.

Очень высокий уровень ликвидности голубых фишек можно объяснить достаточно большим количеством акций, находящихся на рынке, и при этом стоит брать в учёт высокую надёжность компании-эмитента. Всё это обуславливает достаточно высокий интерес к данным акциям со стороны потенциальных инвесторов.

Достаточно высокая активность торгов напрямую обуславливает вполне себе низкий уровень спреда. К примеру, разница между покупкой и продажей Газпрома составляет всего лишь 0,7%. Я думаю, вы поняли, что именно поэтому акции голубых фишек являются очень привлекательными для спекулянтов.

Видео

Большое количество сделок по данным акциям объясняет и их умеренную волатильность, а иногда, и очень низкую. Вряд ли по голубым фишкам вы увидите, что стоимость изменилась более, чем на 3-5%. Нет, конечно, бывают моменты, когда даже голубые фишки в рамках одного дня могут очень сильно меняться в стоимости. Свежи в памяти моменты кризисного 2008 года, когда даже самые ликвидные акции рушились, теряя в стоимости по 20% за день.

Это в своё время стало причиной, когда неоднократно останавливались торги на бирже. Тем не менее, это нетипичное поведение голубых фишек, и подобное происходит достаточно редко. Изменение цены за один день по такого рода акциям редко превышает 5%.

Видите ли, такая невысокая волатильность часто не даёт спекулянтам зарабатывать много в сжатые сроки, но при этом и минимизируются потенциальные риски.

Акции голубых фишек, имея высокую ликвидности и узкий спред, позволяют достигать наиболее привлекательного соотношения прибыли к риску.