Факторный анализ прибыли от продаж

Структура полного отчета

Финансовое состояние представляет собой совокупность показателей, отражающих наличие, размещение и использование финансовых ресурсов. Анализ финансового положения — это часть финансового анализа, который в свою очередь, является составной частью общего, полного анализа хозяйственной деятельности. Разделение анализа хозяйственной деятельности на финансовый и управленческий обусловлено разделением системы учета на бухгалтерский и управленческий. Пользователями анализа финансового состояния могут быть:

• непосредственно работники управления предприятия;
• лица, которые могут непосредственно не работать на предприятии, но имеют прямой финансовый интерес: акционеры, инвесторы, покупатели и продавцы продукции, различные кредиторы;
• лица, имеющие косвенный финансовый интерес: налоговые службы, различные финансовые институты ( биржи, ассоциации и т. д. ), органы статистики и др.

Финансовый анализ – процесс познания сущности финансовой деятельности предприятия.
Предметом финансового анализа являются финансовые ресурсы и их потоки.
Цели финансового анализа:

• оценка финансового состояния предприятия;
• выявление возможностей повышения эффективности функционирования предприятия.

задачи

1. На основе изучения причинно-следственной взаимосвязи между различными показателями производственной, коммерческой и финансовой деятельности дать оценку выполнения плана по поступлению финансовых ресурсов и их использованию с позиции улучшения финансового состояния предприятия.
2. Прогнозирование возможных финансовых результатов, исходя из реальных условий хозяйственной деятельности и наличия собственных и заемных ресурсов, разработка моделей финансового состояния при разнообразных вариантах использования ресурсов.
3. Разработка конкретных мероприятий, направленных на более эффективное использование финансовых ресурсов и укрепление финансового состояния предприятия.

Принято выделять два вида финансового анализа: внутренний и внешний. Внутренний анализ проводится работниками предприятия. Информационная база его включает любую информацию предприятия, полезную для принятия управленческих решений.
Финансовый анализ, основывающийся на данных бухгалтерской отчетности, носит характер внешнего анализа, т.е. проводимого за пределами предприятия. Аналитики, проводящие внешний анализ финансового состояния предприятия, не имеют доступа к внутренней информации фирмы и поэтому данный анализ менее детализирован и более формализован. Основное содержание внешнего финансового анализа составляет:

• анализ абсолютных показателей прибыли;
• анализ относительных показателей рентабельности;
• анализ финансового состояния, рыночной устойчивости, ликвидности баланса, платежеспособности предприятия;
• анализ эффективности использования заемного капитала;
• рейтинговая оценка финансового состояния предприятия.

Обновленные формы бухгалтерской отчетности были утверждены приказом Минфина РФ от 20 июля 2010 года № 66н и действуют, начиная с отчетности 2011 года. Теперь организации самостоятельно определяют детализацию показателей по статьям форм отчетности, а дополнительное раскрытие информации происходит в соответствующих пояснениях.

Главными информативными формами для проведения финансового анализа по-прежнему остаются бухгалтерский баланс и отчет о прибылях и убытках, дающие теперь возможность пользователям увидеть показатели по состоянию на три отчетных даты, а не на две как было ранее.

Данные изменения повлияли на методику проведения финансового анализа.

3.1. Понятие факторного анализа

Все явления и процессы хозяйственной деятельности предприятий находятся во взаимосвязи и взаимообусловленности. Одни из них непосредственно связаны между собой, другие косвенно. Отсюда важным методологическим вопросом в экономическом анализе является изучение и измерение влияния факторов на величину исследуемых экономических показателей.

Под экономическим факторным анализом понимается постепенный переход от исходной факторной системы к конечной факторной системе, раскрытие полного набора прямых, количественно измеримых факторов, оказывающих влияние на изменение результативного показателя.

Факторный анализ — методика комплексного и системного изучения и измерения воздействия факторов на величину результативного показателя.

Существуют следующие типы факторного анализа:

1. Детерминированный (функциональный) — результативный показатель представлен в виде произведения, частного или алгебраической суммы факторов.
2. Стохастический (корреляционный) — связь между результативным и факторными показателями является неполной или вероятностной.
3. Прямой (дедуктивный) — от общего к частному.
4. Обратный (индуктивный) — от частного к общему.
5. Одноступенчатый и многоступенчатый.
6. Статический и динамический.
7. Ретроспективный и перспективный.

Алгоритм метода

Подытоживая все действия при калькуляции по формулам, приведенным выше, можно вывести некий общий алгоритм действий. Итак, влияние конкретного фактора на изменение анализируемого показателя определяют следующим путем:

1. Значение первого фактора в базисном периоде (раннем) заменяют на его значение в отчетном периоде (последующем, более позднем). 
2. В итоге получают первое условное значение.
3. После замены смотрят, как изменился анализируемый показатель. 
4. Для этого отнимают от условного значения показателя его базисную величину. Это и будет размер влияния 1 фактора. 
5. Затем по аналогии путем замены и вычитания значений определяют влияние остальных факторов.

Итоги, на которые следует обратить особое внимание:

1. Влияние на конкретный показатель выясняют посредством вычитания. Для этого из результата второго расчета отнимают результат первого, затем, последовательно, из третьего – результат второго и так до конца. 
2. Для определения влияния 2 факторов, выполняют 3 расчета, соответственно, для 3 факторов – 4 расчета и т. д.
3. Если речь идет о плановых и фактических показателях, то их замену производят тоже по приведенному выше алгоритму. Причем первый расчет всегда содержит одни плановые величины, сведения для него берут из плана предприятия. Последний расчет включает только фактические величины и данные для него берут из соответствующего отчета (за квартал, год). 

Исследование факторов, способных повлиять на финансовые результаты

Задача исследования финансовых результатов – контролировать выполнение планов и определить, какие объективные и субъективные факторы влияют на уровень доходов. В процессе расчетов используются учетные данные и информация из бизнес-плана. По результатам определяются резервы, позволяющие увеличить чистый доход.

Расчеты проводятся по:

• валовой, налогооблагаемой, чистой прибыли
• доходам от продажи основных товаров (услуг, работ)
• доходам от прочих продаж
• внереализационным доходам

Цели исследования:

финансовые результаты

• определить отклонения по каждому признаку
• исследовать изменение и структуру каждого показателя
• оценить рентабельность
• оценить работу предприятия за определенный период

Анализируется структура и состав доходов, динамика по сравнению с предыдущими временными отрезками, воздействие выбранной учетной политики на каждый вид прибыли и суммы отчислений по дивидендам и налогам.

Важно учесть все факторы, воздействующие на результат предпринимательской деятельности:

• доходы от операций с валютами, депозитов, облигаций, акций
• убытки от безнадежных дебиторских долгов, неустойки, штрафов, пени
• доходы от аренды, полученных неустоек, штрафов, пени
• убытки от минусовой прибыли прошлых периодов и стихийных бедствий
• издержки на уплату налогов и отчисления во внебюджетные фонды

Основной показатель успешной работы – высокая рентабельность. Требуется исследование зависимости этого показателя для всего предприятия и для каждого направления деятельности. Оценивается прибыльность продаж, окупаемость вложенного капитала, инвестиций и издержек. Расчеты проводятся для каждого вида прибыли (валовой, от продаж, чистой).

Факторный анализ состоит из нескольких этапов:

• отбора факторов
• их систематизации и классификации
• моделирования связей между фактором и результатом
• определения каждого фактора и расчета его влияния на результат хозяйственной деятельности
• разработки рекомендаций, позволяющих использовать результаты на практике

Для факторного исследования можно использовать и другие показатели, например рентабельность:

Анализ показателей

• инвестиций (соотношение суммы в «нижней строке» к сумме собственных средств)
• собственного капитала
• активов (соотношение суммы в «нижней строке» к итоговому объему первого раздела баланса)
• оборотных средств (соотношение суммы в «нижней строке» к объему оборотных средств)
• реализации (соотношение суммы в «нижней строке» к выручке)

Рассчитывается разница сумм за базовый и текущий год, выявляются факторы, оказавшие влияние на изменения.

Результаты факторного анализа прибыли от продаж

В таблице 2 представлены итоговые данные факторного анализа прибыли от продаж компании за 2017-2019 гг.

Таблица 2 — Оценка результатов факторного анализа прибыли от продаж

Таблица «Оценка результатов факторного анализа прибыли от продаж» в формате .docСкачать

Таким образом, прибыль от продаж в 2018 году относительно 2017 года сократилась на 44748 тыс.руб., в том числе за счет снижения выручки по пригородным перевозкам на 132384 тыс.руб., за счет снижения выручки по перевозкам в дальнем сообщении на 2329 тыс.руб. и за счет снижения выручки по прочим видам деятельности на 503 тыс.руб. Положительно на величину прибыли от продаж повлияло снижение себестоимости, за счет чего прибыль от продаж увеличилась на 91234 тыс.руб. В 2019 году относительно 2018 года величина прибыли от продаж возросла на 140286 тыс.руб., основная причина роста данного показателя заключается в росте выручки от пригородных перевозок на 89054 тыс.руб., росте выручки от перевозок в дальнем сообщении на 9038 тыс.руб., а так же росте выручки по прочим видам деятельности на 336 тыс.руб. Положительно на прибыль от продаж повлияло и общее снижение затрат, за счет чего данный показатель возрос на 42047 тыс.руб.

Просмотров
10 136

Факторный анализ прибыли от продаж

Прежде всего нужно сравнить прирост своих доходов, как он изменился, к примеру, за год. Для этого находим разность прибыли – текущей и исходной. Затем анализируем влияние всех показателей в отдельности.

Смотрим, как действует изменение количества реализованных товаров на общую выручку компании. Но перед этим нам необходимо знать дельту объема (Volume Delta) сбыта. Как ее считать: контрольный коэффициент оборота делим на базовый, умножаем результат на 100 % и от произведения отнимаем 100.

Дальше определяем числовое значение воздействия. Исходную сумму выручки перемножаем с разницей объема сбытой продукции, а результат делим на 100. Полученный процент и есть величина варьирования прибыли из-за колебаний искомого параметра.

Сделаем анализ себестоимости. Очевидно, что расходы тесно связаны с объемом чистого дохода, поэтому нам нужно найти уровень этой зависимости. Для этого мы вычитаем полную себестоимость продаж за отчетный год из текущего показателя, указанного в ценовом эквиваленте базы. Используя сумму всех издержек предприятия, направленных на производство в каждом отдельно взятом периоде, можно проанализировать и общий, и структурный уровень влияния затрат на себестоимость конкретного товара.

Чтобы узнать, как влияют вариации структуры продаж на остальные показатели, нужно от общей дельты прибыли отнимать значения этих параметров в измененном состоянии, рассчитанные выше.

Рассмотрим типовой пример, как происходит факторный анализ прибыли от продаж.

	Исходный период	По базовому периоду на фактический объем сбыта за отчетное время года	Текущий период
Общий доход от реализации	41 846	30 563	42 142
Себестоимость проданной продукции	30 875	21 562	32 140
Коммерческие затраты	5451	4715	815
Расходы на содержание управленцев	36 983	28 974	38 983
Конечная прибыль (либо, наоборот, издержки)	5438	2163	2634

В соответствии с указанными цифрами изменение прибыли продаж достигло: 2 634 — 5 438 = — 2 804. Следовательно, за рассматриваемый отрезок времени чистый доход снизился на 2 804.

Влияние колебания объема сбыта на падение прибыли:

(30 563 ÷ 41 846) × 100 — 100 = -27 %

5 438 × (-27) ÷ 100 = -1 468,26 – настолько сократился чистый доход с продаж компании из-за неустойчивости объема реализации.

Как повлияло изменение цен реализации в отчетном периоде на исследуемый показатель: 42 142 — 30 563 = 11 579. Таким образом, мы видим, что влияние ценовой динамики уходит в плюс.

Посмотрим, как влияет себестоимость на выручку с продаж: 21 562 — 30 875 = -9 313.

При этом коммерческие расходы составляют: 4 715 — 5 451 = -736.

Издержки на содержание руководящего состава: 28 974 — 36 983 = -8 009.

Определим влияние динамики структуры сбыта: -2 804 + 1 468,26 — 11 579 + 9 313 = -3 601,74

Находим совокупное воздействие всех факторов влияния: -1 468,26 + 11 579 — 9 313 — 3 601,74 = -2 804.

Проведенный анализ прибыли от продаж ярко демонстрирует, что оказало положительный эффект на результат финансовой деятельности фирмы, а что замедлило ее развитие. Кроме этого, имеет место изменение общего результата.

Сергей Азимов убойные фишки в продажах!

В данном случае негативно повлияло изменение себестоимости, объемов реализации, коммерческих расходов, административных трат и самой структуры сбыта. Из позитивных факторов наметился только один – динамика цен. Имея эти показатели, специалисты принимают действенные меры по снижению воздействия негативных обстоятельств.

Мы разобрали один из методов факторного исследования торговой деятельности компании. Но он довольно популярен у российских финансистов.

Цифры о нас

Мы, компания АНАЛИТИКА ПЛЮС, с 2012 года помогаем нашим клиентам работать с данными — находить полезные инсайты и использовать эту информацию для увеличения прибыли компании.

За это время мы разработали и внедрили решения для различных отраслей и направлений бизнеса:

• анализ продаж,
• прогнозирование эффективности промо-акций,
• отслеживание воронки продаж по конкретной кампании с показателями конверсии на каждом этапе,
• сегментация по различным методам: ABC, RFM и т.д.,
• ключевые показатели интернет-маркетинга,
• анализ товара на складах,
• аналитика для отдела кадров (карточки сотрудников, обучение, анализ KPI и т.д.),
• анализ финансовых показателей
• и многое другое.

Хотите узнать, как провести анализ и сделать отчеты быстро?

Как провести анализ продаж

Анализ продаж компании требует выполнения ряда последовательных действий. При этом менеджер или другой ответственный за это человек должен знать основы процесса анализа.

Посчитать выручку

Чтобы посчитать выручку за год, можно воспользоваться формулой:

CAGR = (Выручка Tn / Выручка T0)(1/Tn-T0) – 1.

Tn – выручка за последний год периода;

T0 – выручка за первый год;

Tn-T0 – количество лет.

Из полученной информации можно сделать вывод о росте или спаде продаж, сравнив значение с предыдущим годом.

Проанализировать внутренние показатели

К внутренним показателям относят: количество прибыли, рентабельность, динамику роста и спада, различные факторы, побудившие осуществить покупку.

В этот момент стоит проанализировать работу отдела продаж, их рекламную политику и взаимодействие с клиентами. Руководителю необходимо уточнить плюсы и минусы. Один из методов – SWOT-анализ, основанный на выявлении сильных и слабых сторон, новых возможностей и угроз.

Оценить работу руководителя отдела продаж

Руководитель отдела продаж контролирует выполнение плана и работу штатных менеджеров. Он обязан понимать, какие у его отдела сильные и слабые стороны. Эффективность руководителя легко проверить по отношению к каждому сотруднику, наличии системы повышения квалификации, мотивационных бонусов и др.

Оценить эффективность коммуникации

Здесь все зависит от того, насколько быстро менеджер может связаться с клиентом. Сюда входят встречи, письма, онлайн-контакты, переговоры, телефонные звонки. Руководитель должен следить за активностью менеджера, его качественной связной работой

Важно поощрять персонал личными бонусами. 

Проанализировать воронку продаж

Анализ воронки основывается на входящих звонках, встречах, запланированных и заключенных сделках. Проще всего вести анализ с помощью специальной отслеживающей системы, которая будет фиксировать все звонки и встречи с клиентами

Нужно обращать внимание на конверсию каждого этапа, результаты отдельных сотрудников и всего отдела, их соответствие желаемым показателям

Проанализировать рабочие инструменты

Одним из рабочих инструментов выступает база клиентов. Необходимо следить за ее своевременным пополнением новыми пользователями и обновленной информацией.

Также необходимо проанализировать, насколько часто меняются стратегии и как они влияют на появление новых клиентов.

Проанализировать клиентов

Применять вышеуказанные инструменты анализа продаж можно и к клиентской базе, разбив ее на категории в зависимости от предпочтений и ценового диапазона приобретаемой продукции.

В этот же этап входит контроль руководителей за поведением менеджеров на встречах с клиентами.

Проанализировать ассортимент

Ассортимент можно проанализировать любым из вышеуказанных методов. Наиболее простым и эффективным остается анализ АВС, поскольку он наглядно показывает разные группы товаров.

Проанализировать стратегию продаж

На основе всех выше собранных данных, можно скорректировать стратегию сбыта продукции для каждой категории товаров отдельно

Стоит обратить внимание на разницу фактических объемов и запланированных. 

Факторный анализ прибыли от продаж – пример расчета

Исходная информация:

Показатель	Базисный период, тыс. руб.	Период отчета	Абсолютное изменение	Относительное изменение, %
Размер выручки	57700	54200	-3500	-6,2
Себестоимость товара	41800	39800	-2000	-4,9
Коммерческие затраты	2600	1400	-1200	-43,6
Административные издержки	4800	3700	-1100	-21,8
Прибыль	8500	9100	600	7,4
Изменение цен	1,05	1,15	0,10	15
Объем продаж	57800	47100	-10700	-18,5

Перечисленные выше факторы оказали на прибыль следующее влияние:

1. Объем проданной продукции – -1578 тыс. руб.
2. Разнообразие продаваемых товаров – -1373 тыс. руб.
3. Себестоимость – -5679 тыс. руб.
4. Коммерческие издержки – +1140 тыс. руб.
5. Административные издержки – +1051 тыс. руб.
6. Цены – +7068 тыс. руб.
7. Влияние всех факторов – +630 тыс. руб.

Методы анализа продаж

Существует несколько методов для анализа процесса продажи продукции.

KPI

Key Performance Indicators – ключевые показатели эффективности. К показателям которые напрямую влияют на эффективность работы относят:

• трафик;
• объем продаж товаров;
• среднюю выручку;
• количество продаж;
• конверсию;
• возвращенные инвестиции;
• жалобы.

Существует множество типов KPI: результаты, затраты, производительность, функционал и т.д. В компаниях обычно используется сразу несколько, но не рекомендуется превышать норму в 10 видов. 

ABC

Метод основан на принципе Парето, который гласит, что только 20% от всех товаров будут приносить 80% всей прибыли и наоборот, 80% всех товаров будут приносить только 20% выручки.

Метод предлагает разделять всю продукцию на три категории:

• А – полезные, популярные варианты, которые приносят те самые 80% прибыли. Компания должна увеличить объем выпускаемых продуктов и направить все усилия на еще большее продвижение.
• В – товары этой категории не являются убыточными, они приносят выгоду, но в объемах продаж сильно уступают категории А.
• С – товары, которые не продаются или объем средств на их производство превышает прибыль. От таких товаров компании следует избавиться.

SWOT

Метод, который требует объективности от руководителей. Заглавные буквы – это аббревиатура 4 слов-категорий, в которые необходимо распределить основные показатели: сильные стороны, слабые стороны, возможность развития, угрозы. 

После выявления этих позиций необходимо проанализировать возможные выходы из ситуации и принять решение для дальнейшей эффективной работы.

XYZ

Это наглядный метод требует сбора многих данных о всей продукции. Здесь важен коэффициент вариации, который означает отношение среднего отклонения к среднему арифметическому значению.

По итогам проверки все товары делятся на три категории с отклонением объема продаж в 0-10%, 11-25%, более 25%. Чем ниже процент, тем стабильнее положение товара.

Методика факторного анализа прибыли от продажи по формам бухгалтерской отчетности

Информационной базой анализа служат формы бухгалтерской отчетности №2 и №5, с 2011 года вместо формы №5 необходимо использовать справку о затратах организации, служащей приложением к форме №2 «Отчет о прибылях и убытках».

1. Расчет выручки отчетного года в сопоставимых ценах (Вос):

2. Расчет прироста выручки за счет изменения объема производства (ΔВо):

3. Расчет прироста выручки за счет изменения цен (ΔВц):

Расчет удельного веса прибыли отчетного и предыдущего года в выручке (маржа прибыли) (М):

4. Расчет показателей ресурсоемкости предыдущего и отчетного периода в разрезе элементов затрат (материальные затраты, затраты на оплату труда и отчисления на социальные нужды, амортизация, прочие затраты) (Ре):

5. Расчет изменений ресурсоемкости по элементам затрат (ΔРе):

Расчет прироста прибыли от изменения объема продаж (ΔПо):

Расчет прироста прибыли от изменения цен (ΔПц):

Расчет прироста прибыли от изменения ресурсоемкости (в разрезе перечисленных элементов) (ΔПре):

Расчет общего изменения прибыли (ΔПобщ):

6. Проверка правильности расчетов осуществляется сравнением прироста прибыли за счет факторов и абсолютного изменения прибыли по периодам:

Если прибыль от продаж растет за счет увеличения объема продаж и снижения ресурсоемкости, то можно говорить об эффективном менеджменте финансовых результатов деятельности организации.

Фактором, влияющим на устойчивость прибыли, является и степень контролируемости расходов организации ее менеджментом, которую можно оценить через стабильность соотношений Расходы/Выручка. Если соотношения, рассчитанные в разрезе элементов затрат, стабильны, то это значит, что менеджмент эффективно контролирует расходы и управляет ими. В этом случае прибыль можно признать качественной по критерию контролируемости расходов, поскольку ее резкие колебания из-за изменения расходов маловероятны.

В эффективно управляемой организации имеют место:

• рост объема продаж;
• улучшение структуры продаж (увеличение удельного веса высокорентабельной продукции);
• положительные характеристики качества продукции;
• высокая степень выполнения договорных обязательств;
• эффективное позиционирование продукции относительно товаров-конкурентов;
• преобладание в портфеле заказов (по выручке) товаров «звезд» и «коров» (которые характеризуются максимальным объемом продаж и находятся на стадии роста).

Список литературы:

1. Илышева Н.Н., Крылов С.И. Анализ финансовой отчетности: Учебник. М.: Финансы и статистика; ИНФРА-М, 2011.
2. Крылов С.И. Совершенствование методологии анализа в системе управления финансовым состоянием коммерческой организации: Монография. Екатеринбург: ГОУ ВПО УГТУ-УПИ, 2007.
3. Климова Н.В. Бухгалтерский финансовый и управленческий учет в анализе формирования и использования экономической прибыли / Н.В. Климова // Экономический анализ: теория и практика. 2009 №1.
4. Любушин Н.П. Экономический анализ: Учеб. пособие. 2-е изд., перераб. и доп. М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2007.

Факторный анализ прибыли от продаж – пример расчета

Исходная информация:

Показатель	Базисный период, тыс. руб.	Период отчета	Абсолютное изменение	Относительное изменение, %
Размер выручки	57700	54200	-3500	-6,2
Себестоимость товара	41800	39800	-2000	-4,9
Коммерческие затраты	2600	1400	-1200	-43,6
Административные издержки	4800	3700	-1100	-21,8
Прибыль	8500	9100	600	7,4
Изменение цен	1,05	1,15	0,1	15
Объем продаж	57800	47100	-10700	-18,5

Перечисленные выше факторы оказали на прибыль следующее влияние:

1. Объем проданной продукции – -1578 тыс. руб.
2. Разнообразие продаваемых товаров – -1373 тыс. руб.
3. Себестоимость – -5679 тыс. руб.
4. Коммерческие издержки – +1140 тыс. руб.
5. Административные издержки – +1051 тыс. руб.
6. Цены – +7068 тыс. руб.
7. Влияние всех факторов – +630 тыс. руб.

Понятие и назначение факторного анализа

При оценке деятельности организации за отчетный период руководство или предпринимателя в первую очередь интересует прибыль. Этот показатель, в свою очередь, зависит сразу от нескольких факторов. Его можно проследить с учетом:

• товарооборота;
• количества позиций товаров (ассортимента);
• издержек, связанных с покупкой товаров;
• себестоимостью и отпускной ценой;
• потоком клиентов и т.п.

Таким образом, факторный анализ позволяет понять, какие именно факторы влияют на исследуемый параметр, и в какой степени (т.е. установить конкретные количественные взаимосвязи). Также благодаря факторному анализу можно отследить и внутренние связи между факторами. При наличии устойчивых закономерностей можно установить корреляцию, например, между потоком клиентов и ассортиментом компании. Очевидно, что предприятие с большим количеством клиентов может потенциально может предоставить более широкую линейку товаров, а малая компания – более узкую.

Исследование факторов, влияющих на размер чистой прибыли

Чистая прибыль (нижняя строка) – самый точный и важный критерий при оценке эффективности работы, испытывающий самый большой объем различных влияний. Это величина заслуживает особого внимания, поэтому изучается наиболее детально. Определяются показатели, формирующие «нижнюю строку». Основной источник данных – отчет о прибыли/убытках.

Все факторы, влияющие на этот показатель, делятся на внутренние и внешние. К первой группе относят способы учета, методы формирования структуры затрат, ко второй – влияние климата, изменения тарифов и цен на сырье, изменения в договорах, форс-мажорные обстоятельства. Чистая прибыль рассчитывается вычитанием из выручки производственной себестоимости, управленческих и коммерческих издержек, прочих расходов, налогов.

Для расчетов применяется формула:

• ∆Р – изменение выручки
• ∆С – изменение себестоимости
• ∆К – изменение коммерческих издержек
• ∆У – изменение управленческих издержек
• ∆П – изменение прочих доходов/расходов
• ∆НП – изменение размера налога на прибыль после корректировки

При расчетах изменений отдельных факторов используется формула:

• И0 – издержки текущего периода в ценах прошедшего
• И1 – издержки отчетного периода в текущих ценах

Исследование ключевых показателей

Аналогично проводится исследование доходов от дополнительных видов деятельности, например, участия в других предприятиях, депозитов, вкладов в облигации. Это позволяет определить факторы, влияющие на доходность, и целесообразность вкладывания средств. Например, если доходы от процентов по депозитам снизились, не стоит в будущем использовать этот вид инвестирования.

При работе с «нижней строкой» проводится также исследование качества и использования чистой прибыли. Этот показатель можно улучшить путем сокращения разрыва между цифрой в балансе и реальным объемом средств. Для этого меняется способ начисления амортизации, методы списания стоимости и формирования резервов.

Для исследования использования заработанных средств применяется формула расчета доходности одной акции:

• Па – прибыльность одной акции
• Пч – чистая прибыль
• Дпр – размер дивидендов на привилегированную акцию
• Qо – количество в обращении обыкновенных акций

Чистая прибыль используется для:

• выплаты дивидендов
• формирования накоплений и резервов
• отчислений в социальные и благотворительные фонды

Факторный анализ дает возможность более глубоко и детально оценить состояние финансов предприятия за счет выявления факторов, имеющих самое большое влияние на доходность бизнеса. По результатам можно точно определить, какие мероприятия требуются для повышения эффективности предпринимательской деятельности.

Напишите свой вопрос в форму ниже

ФАКТОРНЫЙ АНАЛИЗ: ОБЩАЯ ХАРАКТЕРИСТИКА И СПОСОБЫ ПРОВЕДЕНИЯ

Факторный анализ — это способ комплексного и системного исследования влияния отдельных факторов на размер итоговых показателей. Основная цель проведения такого анализа — найти способы увеличить доходность фирмы.

Факторный анализ позволяет определить общее изменение прибыли в текущем периоде по отношению к предыдущему (базовому) периоду или изменение фактических показателей прибыли по отношению к плану, а также влияние на эти изменения следующих факторов:

• объем продажи продукции;
• себестоимость реализуемой продукции;
• цены реализации;
• ассортимент реализуемой продукции.

Таким образом, с помощью факторного анализа можно установить объем продаж, себестоимость или цену реализации, которые увеличат прибыль компании, а факторный анализ по ассортименту реализуемой продукции даст возможность выявить товар, который продается лучше всего, и товар, пользующийся наименьшим спросом.

Показатели для факторного анализа берут из бухгалтерского учета. Если анализируют итоги за год, то используют данные формы № 2 «Отчет о финансовых результатах».

Факторный анализ можно проводить:

1) способом абсолютных разниц;

2) способом цепных подстановок.

Математическая формула модели факторного анализа прибыли от продаж:

ПР = V_прод × (Ц – S_ед),

где ПР — прибыль от продаж (плановая или базовая);

V_прод — объем продаж продукции (товаров) в натуральных величинах (штуки, тонны, метры и т. д.);

Ц — продажная цена единицы реализованной продукции;

S_ед — себестоимость единицы реализованной продукции.

Способ абсолютных разниц

За основу факторного анализа берется математическая формула ПР (прибыль от продаж). Формула включает три анализируемых фактора:

• объем продаж в натуральных единицах;
• цену;
• себестоимость одной единицы продаж.

Рассмотрим ситуации, влияющие на прибыль. Определим изменение величины прибыли за счет каждого фактора. Расчет строится на последовательной замене плановых значений факторных показателей на их отклонения, а затем на фактический уровень этих показателей. Приведем формулы расчета для каждой ситуации, оказавшей влияние на прибыль.

Ситуация 1. Влияние на прибыль объема продаж:

ΔПР_объем = ΔV_прод × (Ц_план – S_{ед. план}) = (V_{прод. факт} – V_{прод. план}) × (Ц_план – S_{ед. план}).

Ситуация 2. Влияние на прибыль продажной цены:

ΔПР_цена = V_{прод. факт} × ΔЦ = V_{прод. факт} × (Ц_факт – Ц_план).

Ситуация 3. Влияние на прибыль себестоимости единицы продукции:

ΔПР_Sед = V_{прод. факт} × (–ΔS_ед) = V_{прод. факт} × (–(S_{ед. факт} – S_{ед. план})).

Способ цепной подстановки

Используя такой метод, сначала рассматривают влияние одного фактора при неизменности прочих, затем второго и т. д. За основу берут все ту же математическую формулу модели факторного анализа прибыли от продаж.

Выявим влияние факторов на сумму прибыли.

Ситуация 1. Изменение объема продаж.

ПР1 = V_{прод. факт} × (Ц_план – S_{ед. план});

ΔПР_объем = ПР1 – ПР_план.

Ситуация 2. Изменение цены продаж.

ПР2 = V_{прод. факт} × (Ц_факт – S_{ед. план});

ΔПР_цена = ПР2 – ПР1.

Ситуация 3. Изменение себестоимости продаж единицы продукции.

ПР_Sед = V_{прод. факт} × (Ц_факт – S_{ед. факт});

ΔПР_Sед = ПР3 – ПР2.

Условные обозначения, применяемые в приведенных формулах:

ПР_план — прибыль от реализации (плановая или базовая);

ПР1 — прибыль, полученная под влиянием фактора изменения объема продаж (ситуация 1);

ПР2 — прибыль, полученная под влиянием фактора изменения цены (ситуация 2);

ПР3 — прибыль, полученная под влиянием фактора изменения себестоимости продаж единицы продукции (ситуация 3);

ΔПР_объем — сумма отклонения прибыли при изменении объема продаж;

ΔПР_цена — сумма отклонения прибыли при изменении цены;

ΔП_Sед — сумма отклонения прибыли при изменении себестоимости единицы реализованной продукции;

ΔV_прод — разница между фактическим и плановым (базисным) объемом продаж;

ΔЦ — разница между фактической и плановой (базисной) ценой продаж;

ΔS_ед — разница между фактической и плановой (базисной) себестоимостью единицы реализованной продукции;

V_{прод. факт} — объем продаж фактический;

V_{прод. план} — объем продаж плановый;

Ц_план — цена плановая;

Ц_факт — цена фактическая;

S_{ед. план} — себестоимость единицы реализованной продукции плановая;

S_{ед. факт} — себестоимость единицы реализованной продукции фактическая.

Замечания

1. Способ цепной подстановки дает те же результаты, что и способ абсолютных разниц.
2. Суммарное отклонение прибыли будет равно сумме отклонений под влиянием всех факторов, по которым проводят факторный анализ.